BCH bajará TPM y los encajes bancarios

El presidente del Banco Central de Honduras, Edwin Araque, y la directiva de esa institución realizaron ayer una teleconferencia con representantes de la Cámara de Comercio e Industrias de Cortés, Ccic, para conversar sobre las medidas que se están tomando con un único objetivo: aumentar la liquidez en el sistema financiero nacional.

La novedad entre los anuncios hechos a los empresarios, y que conciernen especialmente a los banqueros, es que en los próximos días se oficializará una reducción en la Tasa de Política Monetaria, TPM, la cual pasará del actual 9 por ciento al 8.75 por ciento.

Además, como en días anteriores, Araque señaló que se seguirá con la reducción diferenciada al encaje bancario, con lo que se busca impulsar la producción y reducir el consumo al cero por ciento.

El BCH también liberará dos mil millones de lempiras para incentivar el sector de la construcción de vivienda, especialmente de clase baja y media. Esa liberalización de fondos será un puente temporal, ya que el BCH espera recuperarlos con un préstamo de 100 millones de dólares que se está negociando con el Banco Centroamericano de Integración Económica, Bcie.

Los representantes de la Cámara Hondureña de la Construcción han señalado que la iliquidez y el efecto de la crisis económica internacional han provocado que se pierdan más de 30 mil empleos y por eso, en palabras de su presidente William Hall, señalaron que es determinante que se coloquen en el sistema financiero fondos a bajas tasas de interés.

Para el presidente de la Cámara de Comercio e Industrias de Cortés, Ccic, Luis Larach, las medidas anunciadas ayer tendrán un efecto positivo sobre la liquidez del sistema, lo cual hará menos fuerte el efecto que la crisis mundial pueda dejar en Honduras.

"El Gobierno no sólo está inyectando dinero, sino también está reduciendo los encajes y eso ayudará mucho a los sectores productivos, especialmente a la vivienda. A pesar que aún no estamos sintiendo los efectos de esta crisis financiera mundial, están adelantándose al impacto con estas medidas. La inyección de dinero al sistema financiero ayudará a mantener la sanidad y la seguridad de los depósitos.

Vemos que Honduras ha tenido una política fiscal y monetaria efectivas, y hay tranquilidad en ese sentido", indicó.

Para banqueros como Marco Tulio Ruiz, el impacto de las medidas no será inmediato porque los bancos poco a poco deberán ir solventando los compromisos que tienen con sus clientes y, por lo tanto, la reactivación se verá a corto plazo.

Sin embargo, dijo que las medidas del Banco Central de Honduras para facilitar mayor cantidad de dinero servirán a los bancos para tener mayores operaciones, "al sector productivo principalmente, y bajar un poco el consumo, que se debe poner en orden para evitar problemas graves".

Bueno, pero ¿suficiente?

Para los banqueros, las medidas anunciadas son una solución parcial, no todas las instituciones bancarias tendrán un alivio, ya que algunas no tienen su cartera de clientes orientada al sector productivo y no todas cumplen con los porcentajes que el BCH requiere a fin de elegirlas para la reducción de los encajes.

Los banqueros, además, ven con expectativa lo que pueda pasar con la negociación del préstamo con el Bcie; Araque señaló que ya se han tenido acercamientos sobre el tema con representantes de esa institución.

"Siéntanse libres para otorgar créditos a largo plazo", anunció Araque, quien también recalcó que los empresarios deben tener precios bajos para evitar que la inflación suba y tenga un impacto negativo en la economía del país.

La falta de liquidez en el sistema financiero empezó a sentirse hace un año. Estadísticas del BCH indican que al 23 de octubre de 2008, el sistema bancario nacional presentó una disponibilidad de recursos líquidos en moneda nacional de 6,587.7 millones de lempiras, contra 12,974.4 millones reportados en la misma fecha de 2007.

México busca mantener liquidez, BID le da apoyo

Washington. El Banco Interamericano de Desarrollo, BID, anunció ayer un paquete de préstamos de 2.800 millones de dólares para dar liquidez y respaldar el acceso de clases pobres al mercado hipotecario en México, informó un comunicado.

Se trata de "una medida contracíclica destinada a fomentar una mayor liquidez para proteger y avanzar en recientes progresos logrados en la propiedad de viviendas para los pobres", añadió el texto.

Una primera línea de crédito condicional de 2.500 millones estará destinada a la entidad pública Sociedad Hipotecaria Federal SNC, SHF, que promueve la adquisición de viviendas y provee liquidez y estabilidad a los mercados hipotecarios primarios y secundarios de México.

Esa línea estará abierta durante 10 años y será garantizada por el Estado mexicano. Otras dos operaciones sin garantía soberana ascenderán a 150 millones y 185 millones de dólares respectivamente, la primera para el sector privado y la otra para un instituto público especializado en el acceso de las clases más pobres la propiedad, Infonavit.

"Los tres programas conforman el paquete financiero más grande aprobado por el directorio del BID para México", explicó la entidad. Este préstamo global del BID se añade a los 1.400 millones que aprobó recientemente para financiar obras de infraestructura y servicios públicos en México.

"Me parece que las medidas que está tomando el Banco Central son correctas para afrontar la falta de liquidez en el sistema nacional".

Raúl Reina,
Director de Ccic

"El Gobierno debe cumplir el acuerdo ‘stand by’ con el FMI para suscribir un acuerdo y lograr otros fondos BID".

Amílcar Bulnes,
Presidente del Cohep

"La falta de fondos está también relacionada con la reducción de los depósitos en moneda nacional y la inflación".

Jorge Bueso,
Banquero